Hoe en waarom uw hypotheek herfinancieren: een stap-voor-stap handleiding

hebt u besloten dat de marktomstandigheden recht kunnen zijn om uw hypotheek te herfinancieren?

als dit de eerste keer is dat u op zoek bent naar een lening na aankoop, lijkt het misschien een overweldigende taak. Immers, het proces is anders dan de aankoop van een huis, en er is geen makelaar of huisverkoper er om op je te drukken op de tijdlijn. Dit is allemaal jouw schuld.

maar maak je geen zorgen. Team Clark is hier om je te helpen. We hebben een steeds groeiende catalogus van hypotheek inhoud die u kan helpen de juiste keuzes te maken. In dit artikel proberen we de ingewikkelde taak van de herfinanciering van uw hypotheek op te splitsen in eenvoudige, verteerbare stappen.

een stap-voor-stap handleiding voor de herfinanciering van uw hypotheek

• stap 0: voordat u begint
• Stap 1: Maak een lijst van kredietverstrekkers om contact op te nemen
• Stap 2: aanhalingstekens
• Stap 3: Crunch de nummers
• Stap 4: Kies een kredietgever en vergrendel de rente
• Stap 5: Verzamel de documenten
• stap 6: Sluit uw lening

voordat u aan de slag gaat

voordat u aan de slag gaat met uw herfinanciering, moet u rekenen op uw huidige hypotheek, persoonlijke financiële status en marktomstandigheden om ervoor te zorgen dat een herfinanciering gerechtvaardigd is.

enkele vragen om eerst te overwegen

• Wat is uw huidige hypotheekrente? Als u een hypotheek nam toen de tarieven aanzienlijk hoger waren dan ze nu zijn, dan kunt u duizenden dollars in rente over de levensduur van de hypotheek besparen door herfinanciering.
• Wat is uw resterende hypotheektermijn? Zit je vast aan een vast tarief met deze hypotheek? Of zit je in een adjustable-rate hypotheek (ARM) die de komende jaren een fluctuatie in de rente zou kunnen zien? Als u op zoek bent om de onzekerheid van een lening die kan veranderen op basis van dingen grotendeels buiten uw controle te elimineren, een herfinanciering in een vaste rente is waarschijnlijk een sterke optie.
• hoeveel is uw resterende hypotheeksaldo? Als je bijna de finish op uw hypotheek en het resterende saldo is relatief klein, wilt u misschien niet toe te voegen aan het bedrag dat u verschuldigd bent door het nemen van de sluiting kosten die worden geassocieerd met de herfinanciering van een lening.
• hoeveel jaar staat uw huidige hypotheek nog? Als je jeukt om schuldenvrij eerder dan je oorspronkelijk had gepland, herfinanciering van uw hypotheek zou een geweldig hulpmiddel voor dat. Overschakelen van een 30-jarige lening naar een 15-jarige lening, bijvoorbeeld, zal u helpen af te betalen uw hypotheek sneller en waarschijnlijk bespaart u duizenden rente kosten in het proces. Maar wees voorzichtig: zelfs met een lagere rente, dit is waarschijnlijk uw maandelijkse betaling te verhogen.
• hoe lang bent u van plan in uw huidige woning te blijven? Als u weet dat uw familie is waarschijnlijk om te proberen om “upgrade” naar een nieuw huis of je zou een nieuwe baan in een andere stad ergens in de komende jaren, wilt u misschien overwegen het houden van af op de herfinanciering.

Controleer uw Credit Score

dit is een kleine, maar belangrijke stap in uw voorbereidingen voor een mogelijke herfinanciering.

Beverly Harzog, die is een Consumer finance analist en credit card expert voor U. S. News & World Report, zegt:

“de laagste rente wordt gegeven aan mensen die ten minste een 760 FICO score hebben. U kunt duizenden dollars besparen over de levensduur van uw hypotheek wanneer u een uitstekend krediet hebt.”

als uw credit score lager is dan 760 en je tijd hebt om het te verbeteren, wilt u misschien wachten tot u die drempel kunt wissen voordat u uw nieuwe lening aanvraagt. Het kan het wachten waard zijn.

bepaal waarom u wilt herfinancieren

” herfinancieren ” is een modewoord dat populair is bij lage rentetarieven, maar is het eigenlijk iets waarvoor u een geldige reden hebt?

hier zijn enkele populaire redenen waarom huiseigenaren ervoor kiezen om een hypotheek te herfinancieren:

• verlaging van een rente: als u ooit gekeken naar de afschrijving schema op uw bestaande lening, bent u waarschijnlijk goed op de hoogte van de duizenden en duizenden dollars die u verwacht te betalen in rentekosten over de levensduur van de lening. Het verlagen van uw rente is een manier om dat bedrag aanzienlijk te verminderen.
• het verlagen van een maandelijkse betaling: deze kan worden gerelateerd aan het verlagen van uw rente, omdat minder rente verschuldigd is hand in hand gaat met minder rente verschuldigd zijn op uw betalingen. Echter, je moet voorzichtig zijn bij het maken van een lagere betaling de toonaangevende indicator. Vaak is dit gewoon een product van het toevoegen van lengte aan uw lening, die u meer geld in rente kosten op lange termijn zou kunnen kosten.
• een lening sneller afbetalen: een lagere rente kan u helpen uw lening sneller af te betalen. En het kan je duizenden rente kosten besparen in het proces. Clark raadt altijd een herfinanciering aan met als doel je uitbetalingsdatum vooruit te schuiven, niet achteruit.
• vastrentend: sommige mensen betalen mogelijk op een niet-conventionele hypotheek, zoals een verstelbare hypotheek (ARM). Als u op zoek bent naar de onzekerheid van een lening die kan fluctueren op basis van dingen die grotendeels buiten uw controle te elimineren, een herfinanciering in een vaste rente is waarschijnlijk een sterke optie.
• Afschaffing Hypotheekverzekering: U kunt een hypotheek hebben genomen die een maandelijkse private mortgage insurance (PMI) betaling vereist. Als u genoeg eigen vermogen in uw huis, je zou kunnen zijn om die kosten te elimineren door herfinanciering.
• toegang tot eigen vermogen in de woning: als u de geschatte waarde van uw woning hebt zien waarderen, kunt u mogelijk een nieuwe hypotheek krijgen die u toegang geeft tot een deel van dat eigen vermogen. Dat heet een cash-out herfinanciering. Je zult betalen voor deze Toegang door middel van een grotere hypotheek balans, dus wees voorzichtig.

zodra u uw “Waarom” over de herfinanciering hebt bepaald, als u wilt doorgaan, zijn hier de stappen voor het opsporen van een nieuwe hypotheek.

Stap 1: Maak een lijst met kredietverstrekkers om contact op te nemen met

net zoals u waarschijnlijk niet de eerste auto zou kopen die u op het perceel ziet, moet u ook niet springen bij het eerste aanbod voor een woningkrediet dat u op het internet ziet.

het herfinancieren van uw huis is een enorme financiële beslissing op lange termijn. De tijd nemen om wat huiswerk te doen kan u duizenden dollars besparen.

Geldexpert Clark Howard zegt dat je grote banken moet vermijden bij het zoeken naar koersen op een nieuwe hypotheek. Typisch spreken, ze bieden niet de beste tarieven, ze hebben een langzamere doorlooptijd op herfinancieringen en ze zijn berucht voor het proberen te kleven op frivole kosten. Clark denkt dat je beter af bent door die potentiële hoofdpijn te vermijden.

in plaats daarvan wil Clark dat u contact opneemt met een hypotheekmakelaar en uw lokale kredietverenigingen om meerdere offertes te krijgen.

“je wilt minstens vier keuzes”, zegt Clark. “Als je er blij mee bent, ga dan naar de plek waar je je oorspronkelijke lening afnam. Ga dan naar de plaats waar u normaal gesproken uw bankzaken doet, ga naar een hypotheekmakelaar en vervolgens naar een credit union.

” en echt, je kunt veel verder gaan dan die vier als je wilt. Want nadat je die hebt, kun je naar online kredietverstrekkers gaan. Je kunt winkelen op je telefoon, je kunt winkelen op je laptop en je kijkt naar plaatsen als Rocket Mortgage.”

Stap 2: Haal aanhalingstekens

zodra u uw lijst van potentiële kredietverstrekkers hebt verkleind, is het tijd om te zien wat elk van hen te bieden heeft.

vragen bij het verkrijgen van een citaat

• Wat is de rentevoet? Je ziet rente gepromoveerd op alle websites, tv-commercials en billboards, maar veel van die zijn “best case scenario ‘s” in beperkte tijd promoties. Zorg ervoor dat elke geldschieter geeft u een duidelijke offerte die duidelijk de rente u in aanmerking komt voor en hoe lang dat tarief aanbod is beschikbaar voor u.
• zijn er punten nodig om dit percentage te krijgen? Soms genoemd prepaid of hypotheek punten, deze” punten ” zijn in wezen een vooruitbetaling op Hypotheek rentekosten in ruil voor een lagere rente. Dit zorgt ervoor dat de bank geld verdient op de lening eerder in het proces, en dat is niet noodzakelijk een goede zaak voor de lener. Clark zegt dat de enige mensen die punten moeten betalen op een lening, degenen zijn die zeker weten dat ze voor de hele lange termijn in het tehuis zullen zijn.
• Hoeveel bedragen de slotkosten? Tenzij je een no closing cost loan krijgt, ga je wat kosten maken voor het verwerken van je lening.
• zijn er” junk fees ” betrokken? Dit zijn onnodige of frivole kosten die kunnen worden geplakt op de uiteindelijke kosten van uw lening. Clark haat deze, omdat ze een anders aantrekkelijke lening kunnen veranderen in een slechte deal. Het is misschien niet leuk om door de details te kammen, maar zorg ervoor dat elke vergoeding die u wordt gevraagd te betalen noodzakelijk is.

Clark ‘ s ideale citaat

Clark wil dat u het laagst mogelijke tarief krijgt, maar hij wil ook dat u onnodige kosten vermijdt. Dat omvat exorbitante sluitingskosten, die u terug kan zetten op uw saldo verschuldigd als ze krijgen rolled in de lening. Om die reden, hij zegt dat sommige mensen het meest geschikt zijn voor een no closing cost loan.

hij wil ook dat u ervoor zorgt dat herfinanciering u helpt uw uitbetalingsdatum vooruit te zetten — niet achteruit.

“een van mijn favoriete vormen van herfinanciering is van een 30-jarige lening naar een 15-jarige lening. Als je meer dan 23 jaar te gaan op een 30-jarige hypotheek en je refi in een nieuwe 30-jarige lening, je zult verlengen de tijd dat je in de schulden,” Clark zegt. “Maar als je in plaats daarvan voor een lening van 15 jaar kiest, verlaag je je rente nog meer en betaal je de hypotheek sneller af.”

vergeet niet om te gaan door middel van dit proces met meerdere kredietverstrekkers. U wilt een duidelijk beeld van de voors en tegens van elk type lening die ze bieden, zodat u kunt kiezen welke het beste is voor u.

als het gaat om het vergelijken van aanhalingstekens, moet u er ook voor zorgen dat het een appels-naar-appels vergelijking is. Oordeel bijvoorbeeld niet over een tarief zonder punten VS. een tarief met een punt vereist.

Wanneer zal er een harde Pull op uw krediet?

u kan gevraagd worden om toestemming te geven voor een harde pull op uw krediet tijdens het offerteproces. Het hangt af van het beleid van de geldschieters waarmee je werkt.

ik sprak met vertegenwoordigers van twee kredietverenigingen, en ze zeiden allebei dat hun organisaties harde krediet trekt tijdens het citaat proces.

LendingTree is een gratis online offertedienst die uw informatie aan veel geldschieters verkoopt. De website zegt dat de eerste vraag op uw krediet heeft geen invloed op uw score. Echter, de site zegt ook dat Partner kredietverstrekkers die uw informatie via LendingTree kunnen doen hun eigen kredietcontroles:

LendingTree trekt uw kredietrapport wanneer u een leningaanvraag in te vullen. LendingTree ‘ s onderzoek telt niet mee voor uw credit score noch toont het op uw credit verslag aan iedereen behalve u.

elke kredietverstrekker heeft zijn eigen beleid over het trekken van uw krediet. Sommigen kunnen uw krediet trekken voordat ze u een lening aanbod; anderen kunnen uw krediet trekken nadat u hun aanbod hebben geaccepteerd. In alle gevallen, LendingTree trekt uw kredietrapport wanneer u een leningaanvraag in te vullen.

zodra uw kredietinformatie is opgevraagd, begint de klok te tikken. U heeft een periode van maximaal 30 dagen (afhankelijk van de scoreservice) waarin meerdere kredietverstrekkers kredietcontroles kunnen uitvoeren zonder nadelige gevolgen voor uw credit score. Hiermee kunt u winkelen rond zonder verdere schade aan uw credit rating.

Clark adviseert al uw citaten te verzamelen binnen 14 dagen na de datum waarop u uw eerste offerte hebt aangevraagd. Laat in dit artikel, zullen we meer praten over waarom Clark vindt dat twee weken deadline zo belangrijk.

Stap 3: Crunch de getallen

Nu u een paar herfinancieringscitaten hebt, bent u klaar om Clark ‘ s mortgage refinance calculator te gebruiken om te zien of deze transactie een goed idee is.

maar eerst moet je jezelf vertrouwd maken met Clark ‘ s breakeven Regel: het is de basis waarop de rekenmachine is gebouwd.Clark ‘ s Breakeven Rule

Clark heeft een speciale regel die hij graag gebruikt als mensen overwegen of een herfinanciering de daaraan verbonden kosten waard is.

terwijl Team Clark een meer diepgaande analyse van deze filosofie hier heeft, is de snelle pitch op het volgende: Clark wil dat je break even op uw herfinancieringskosten (slotkosten, punten, enz.) binnen 30 maanden alleen rentebesparingen.

“als je de kosten van de herfinanciering binnen 30 maanden of minder kunt terugverdienen, moet je het doen”, zegt Clark. “Het is gewoon financieel logisch. Dat is de trigger.”

het is belangrijk om op te merken dat Clark Het heeft over het maken van de sluitingskosten terug in 30 maanden alleen door middel van rentebesparingen, niet betaling besparingen. Rentebesparingen zijn een echte maatstaf voor kostenherstel. Het zou kunnen lijken alsof je geld bespaart als uw maandelijkse betaling naar beneden gaat vanwege een langere looptijd van de lening. Maar op lange termijn bespaart dat je geen geld.

Clark ‘s Mortgage refinance Calculator

Clark’ s mortgage refinance calculator geeft u niet alleen de financiële bijzonderheden van een transactie, maar geeft u ook tastbaar en uitvoerbaar advies op basis van de breakeven regel die we zojuist hebben besproken.

u kunt uw informatie hier aansluiten voor begeleiding:

Stap 4: Kies een kredietgever en Lock-in het tarief

terwijl u 30 dagen moet hebben om rond te shoppen op koersen voordat uw credit rating een hit krijgt, zegt Clark dat u een beslissing moet nemen over uw nieuwe lening en sluit het in binnen 14 dagen na het aanvragen van offertes.

“het wordt verondersteld 30 dagen te zijn, maar als je kijkt naar wat de kredietbureaus zeggen, Ik ben meer comfortabel met het voltooien van het proces in 14 dagen,” Clark zegt. “Op die manier mensen zijn gericht op het, en er is geen kans dat ze gaan om meer dan één onderzoek uitzoeken in hun credit score te krijgen.

” het mooie van het stellen van een doel om al je citaten binnen twee weken te krijgen is dat je consistent zult zijn in de vragen die je stelt. Als je het laat gaan over vele, vele weken, de tarieven kunnen veranderen en uw vragen kunnen niet meer hetzelfde zijn.”

wanneer u bent aangekomen op de offerte die u de beste voorwaarden biedt, Wilt u contact opnemen met die geldschieter en vragen om te vergrendelen in uw tarief.

formulier voor de raming van de lening

zodra u hebt bevestigd dat u met een kredietgever verder wilt gaan, kunt u een document van drie bladzijden verwachten met de titel “formulier voor de raming van de lening”.”Dit heeft vervangen wat vroeger bekend stond als een” goede trouw schatting.”

het Bureau voor de bescherming van de consumentenfinanciering geeft de volgende tips voor de evaluatie van dit formulier:

• Controleer de spelling van uw naam
• Controleer looptijd, doel, product en type juist
• zorg Ervoor dat uw tarief is gemarkeerd als vergrendeld
• Controleer of het bedrag van de lening is de juiste
• Controleer dat uw lening is een vast tarief of een variabel tarief op basis van de opgegeven lening type
• Controleren op zaken als vooruitbetaling straffen of ballon betalingen
• Zorg ervoor dat de maandelijkse betaling schatting in lijn met uw verwachtingen

U kunt een voorbeeld van de Lening Schatting formulier op de Consumer Finance Protection Bureau website link hierboven.

waar moet u uw Slotkosten aanhouden

Als u eenmaal uw tarief hebt vastgelegd en ongeveer weet hoeveel geld u bij de afsluiting moet betalen, vraagt u zich misschien af hoe u dat geld tussen nu en de sluitingsdatum moet afhandelen.

Team Clark stelt voor dat u overweegt het te parkeren op een spaarrekening met een hoog rendement. Dit helpt u verschillende dingen tegelijk te bereiken:

1. bouwt een bescheiden bedrag aan rente op uw geld op terwijl u wacht met Sluiten
2. houdt het geld liquide, zodat u er toegang toe kunt krijgen wanneer de kredietgever het nodig heeft (sluitingsdata kunnen vaak veranderen)
3. beschermt uw slotgeld tegen de kortlopende ebbs en stromen van beleggingsrekeningen
4. voorkomt dat u het slotgeld gebruikt als onderdeel van uw dagelijkse uitgaven

Stap 5: Verzamel de documenten

wanneer het tijd is om uw lening te verwerken, zal de kredietgever een meer gedetailleerde evaluatie van uw financiën uitvoeren om ervoor te zorgen dat u geen hoog kredietrisico hebt.

hoewel elke kredietgever zijn eigen lijst van financiële documenten kan hebben die het vereist, zijn hier enkele items die u kunt verwachten om gevraagd te worden:

• payroll verification documents (pay stubs)
• persoonlijke belastingdocumenten (W – 2 of 1099)
• bankafschriften
• afschriften op uitstaande schulden (autolening)
• bewijs van enig geclaimd persoonlijk vermogen (pensioenfondsen)

merk op dat het evaluatieproces verder gaat dan uw persoonlijke financiën. Het zal ook beschikken over een beoordeling van uw woning met inbegrip van een professionele beoordeling van de huis-en marktanalyse van de thuiswaarden in het gebied. De geldschieter zal willen ervoor zorgen dat het niet gooien meer geld op een woning dan het is de moeite waard om hen als u in gebreke op de geherfinancierde hypotheek.

Stap 6: Sluit uw lening

zodra de kredietgever vertrouwd is met de financiële informatie die u verstrekt en de informatie over uw eigendom, zullen zij waarschijnlijk contact met u opnemen om een sluitingsdatum vast te stellen.

dit proces kan vergelijkbaar zijn met wat u heeft ervaren toen u uw oorspronkelijke lening voor de eigenschap afsloot, maar het zal waarschijnlijk niet zo lang duren.

u kunt verwachten dat deze transactie plaatsvindt onder toezicht van een titelbedrijf, hoewel sommige herfinancieringsafsluitingen gewoon kunnen worden geregistreerd door een notaris. Als u verplicht bent om geld naar de sluiting te brengen, moet u waarschijnlijk bereid zijn om een kassierecheque mee te nemen of een bankoverschrijving uit te voeren.

in mijn ervaring kost het sluiten minder dan een uur van uw tijd en vereist het ook uw handtekening op een buitengewoon aantal documenten. Denk er altijd aan om de tijd te nemen en precies te begrijpen wat je ondertekent. Stel vragen als je ergens niet zeker van bent. Immers, jij bent de persoon die tekent om hier jaren van financiële verantwoordelijkheid op je te nemen!

pas op voor frauduleuze activiteiten

in de dagen en uren voorafgaand aan de afsluiting van uw geherfinancierde lening, zult u alert willen zijn op verdachte telefoongesprekken, e-mails of documenten. Dit is een tijd waarin oplichters proberen te prooi aan nietsvermoedende huiseigenaren die verwachten om grote hoeveelheden geld te verplaatsen bij het sluiten.

als je bijvoorbeeld de verkeerde persoon gevoelige informatie geeft over een bankoverschrijving, kunnen ze duizenden dollars stelen met weinig kans om dat geld terug te krijgen.

Clarks zegt dat een populaire manier waarop dit gebeurt is wanneer een potentiële oplichter erin slaagt het e-mailaccount van een hypotheekverstrekker, vastgoedadvocaat of titelbedrijf te hacken.

zodra ze het wachtwoord van de kwetsbare partij hebben gekraakt, zitten de oplichters achterover en wachten tot gevoelige leninginformatie via e-mail wordt verzonden. En dan stappen ze in:

“ze imiteren dat individu en sturen valse betalingsinstructies voor draden,” Clark zegt. “En je zou kunnen eindigen bedrading geld aan de boeven in plaats van de sluiting.

” nu, wat je altijd wilt doen is verbale bevestiging krijgen van waar je de draad naar toe maakt . Je wilt praten met de persoon met de slotadvocaat, titelfirma of wie dan ook om die instructies te verifiëren.”

wanneer telefoontjes nodig zijn om de bedrading van geld te bevestigen, Clark zegt dat hij vraagt om degene te zijn die het telefoontje maakt in plaats van het te ontvangen. Dat is een poging om de kans dat een oplichter imiteert een van de partijen omgaan met de transactie te voorkomen.

Controleer altijd de identiteit van de kredietgever, bank of andere betrokken partij voordat u gevoelige informatie via de telefoon of per e-mail bekendmaakt.

laatste gedachten

voor de meeste mensen is hun huis een van de duurste investeringen van hun leven. Het is dus belangrijk om ervoor te zorgen dat u ijverig bent in het herfinancieringsproces.

om samen te vatten, zijn hier enkele belangrijke stappen die u moet nemen:

1. doe je huiswerk op uw huidige lening, toekomstplannen en marktomstandigheden om te zien of herfinanciering is een haalbare optie.
2. zoek naar meerdere gerenommeerde kredietverstrekkers met wie u zaken wilt doen. Deze opties zijn idealiter hypotheekmakelaars of kredietverenigingen.
3. ontvang citaten van meerdere kredietverstrekkers, zorg ervoor dat u alle vragen stelt en alle informatie verzamelt binnen een venster van 14 dagen.
4. Crunch de cijfers met onze hypotheek herfinancieringscalculator om u te helpen kiezen van de meest voordelige lening opties uit de koersen die u hebt.
5. Vergrendel uw rente en verzamel de nodige documenten voor uw nieuwe lening.
6. pas op voor oplichters als u zich voorbereidt op de financiële transacties in verband met de slotvergadering.

als u deze stappen met succes voltooit, bent u goed op weg naar een nieuwe hypothecaire lening waarvan u er zeker van kunt zijn dat het een netto voordeel in uw leven is voor de komende jaren.

Meer Clark.com-inhoud die u misschien leuk vindt:

• Wanneer moet ik herfinancieren met een hypotheek zonder Slotkosten?
• Clark Howard ‘ s Special Rule for Refinancing Your Mortgage
• Is a Cash-Out herfinanciering Right for You?