dezvăluirea mineralelor de Conflict

Divizia de Finanțe corporatiste

la 22 August 2012, Securities and Exchange Commission (“SEC”) a adoptat o nouă regulă și formă, așa cum este mandatat de secțiunea 1502 din Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act (“Dodd-Frank Act”), pentru a solicita companiilor să dezvăluie public utilizarea mineralelor de conflict Republica Congo (“RDC”) sau o țară învecinată (împreună cu RDC, “țări acoperite”). Noua regulă intră în vigoare la 13 noiembrie 2012.

secțiunea 1502 din Legea Dodd-Frank modifică Legea privind schimbul de Valori Mobiliare din 1934 pentru a adăuga secțiunea 13 litera(P), care solicită Comisiei să emită norme care să impună anumitor societăți să dezvăluie utilizarea “mineralelor de conflict” dacă aceste minerale sunt “necesare funcționalității sau producției unui produs” fabricat de aceste societăți sau contractat de aceste societăți pentru a fi fabricat. În conformitate cu secțiunea 1502, termenul “minerale de conflict” include tantal, staniu, aur sau tungsten. Congresul a adoptat secțiunea 1502 din cauza îngrijorărilor că exploatarea și comerțul cu minerale de conflict de către grupuri armate ajută la finanțarea conflictelor din regiunea RDC și contribuie la o criză umanitară de urgență.

regula

noua regulă se aplică unei companii care utilizează minerale de conflict dacă:

• compania depune rapoarte la SEC în conformitate cu secțiunile 13(A) sau 15(d)din Exchange Act; și
• mineralele sunt “necesare funcționalității sau producției” unui produs fabricat de companie sau contractat de companie pentru a fi fabricat.

contractare pentru fabricare: o companie este considerată a fi “contractare pentru fabricare” a unui produs dacă are o anumită influență reală asupra fabricării acelui produs. Această determinare se bazează pe faptele și circumstanțele companiei, luând în considerare gradul de influență pe care compania îl exercită asupra fabricării produsului. O companie nu este considerată a avea influență asupra producției dacă doar:

• aplică marca, mărcile, sigla sau eticheta pe un produs generic fabricat de o terță parte;
• sau
• specifică sau negociază termenii contractuali cu un producător care nu au legătură directă cu fabricarea produsului.

cerințele se aplică în mod egal tuturor companiilor raportoare, inclusiv entităților mici și companiilor raportoare naționale și străine.

determinarea originii mineralelor de Conflict în țările vizate: conform regulii finale, o societate care utilizează un mineral de conflict trebuie să efectueze o anchetă rezonabilă privind țara de origine, care trebuie efectuată cu bună credință și să fie concepută în mod rezonabil pentru a determina dacă mineralul de conflict provine din țările vizate sau provine din surse reciclate sau resturi.

dacă, în urma acestei anchete, compania:

(a) știe că mineralele sale de conflict nu provin din țările vizate sau că provin din surse reciclate sau resturi; sau

(b) nu are niciun motiv să creadă că mineralele sale de conflict ar fi putut proveni din țările acoperite sau ar putea să nu fie din surse reciclate sau resturi,

apoi în forma SD, un nou formular de divulgare specializat depus la SEC, compania trebuie să dezvăluie țara de origine rezonabilă determinarea anchetei și să furnizeze o scurtă descriere a țării de origine rezonabile ancheta pe care a întreprins-o și rezultatele anchetei. De asemenea, compania este obligată să:

• să dezvăluie aceste informații pe site-ul său de internet disponibil public; și
• furnizați adresa de Internet a acelui site în forma sa SD.

dacă, în urma anchetei rezonabile privind țara de origine, compania:

(a) cunoaște sau are motive să creadă că mineralele sale de conflict ar fi putut proveni din țările vizate; și

(b) știe sau are motive să creadă că mineralele sale de conflict nu pot fi din surse reciclate sau resturi,

apoi, compania trebuie să întreprindă “due diligence” cu privire la sursa și lanțul de custodie a mineralelor sale de conflict și, cu excepția cazului în care compania stabilește prin due diligence că mineralele sale de conflict nu provin din țările acoperite sau că provin din surse reciclate sau resturi, depune un raport privind mineralele de Conflict ca expoziție la formularul său SD depozit. De asemenea, compania este obligată să:

• dezvăluie în forma sa SD depunerea că raportul său minerale de Conflict este depusă ca o expoziție la depunerea;
• să pună la dispoziția publicului Raportul privind mineralele de Conflict pe site-ul său Internet; și
• să furnizeze adresa de Internet a site-ului respectiv în forma sa SD.

ce trebuie inclus în Raportul privind mineralele de Conflict: în conformitate cu regula, o companie care trebuie să depună un raport privind mineralele de Conflict trebuie să exercite diligența necesară asupra sursei și lanțului de custodie a mineralelor sale de conflict. Măsurile de due diligence trebuie să fie conforme cu un cadru de due diligence recunoscut la nivel național sau internațional, cum ar fi ghidul de Due Diligence al Organizației pentru Cooperare și dezvoltare economică pentru lanțurile de aprovizionare responsabile cu minerale din zonele afectate de conflicte și din zonele cu risc ridicat (“ghidul OCDE privind Due Diligence”).

RDC fără conflicte: Dacă o companie stabilește că produsele sale sunt “fără conflicte RDC”, ceea ce înseamnă că mineralele de conflict din aceste produse ar fi putut proveni din țările acoperite, dar nu au finanțat sau nu au beneficiat de grupuri armate din aceste țări, atunci compania trebuie să:

• descrieți în raportul său privind mineralele de Conflict măsurile pe care le-a luat pentru a exercita diligența necesară;
• obțineți un audit independent al sectorului privat al raportului său privind mineralele de Conflict;
• certificați că a obținut un astfel de audit;
• includeți raportul de audit ca parte a Raportului privind mineralele de Conflict; și
• identificați Auditorul.

nu s-a dovedit a fi “RDC Conflict Free”: dacă produsele unei companii nu s-au dovedit a fi “RDC conflict free”, atunci compania, pe lângă cerințele discutate mai sus, trebuie să descrie în raportul său privind mineralele de Conflict:

• produsele fabricate sau contractate pentru a fi fabricate care nu s-au dovedit a fi “RDC conflict free”;
• facilitățile utilizate pentru prelucrarea mineralelor de conflict din aceste produse;
• țara de origine a mineralelor de conflict din aceste produse; și
• eforturile de determinare a Minei sau a locului de origine cu cea mai mare specificitate posibilă.

conflictul RDC Nedeterminabil: pentru o perioadă temporară de doi ani pentru toate companiile și o perioadă de patru ani pentru companiile mai mici de raportare, în cazul în care compania nu este în măsură să determine dacă mineralele din produsele sale:

• nu provenea din țările vizate și provenea din surse reciclate sau resturi sau
• grupuri armate finanțate sau de care au beneficiat în aceste țări,

apoi, aceste produse ar fi considerate ” conflictul RDC nedeterminabil.”În acest caz, compania trebuie să descrie următoarele în raportul său privind mineralele de Conflict:

• măsurile pe care le-a luat pentru a exercita diligența necesară;
• produsele sale fabricate sau contractate pentru a fi fabricate care sunt “conflictul RDC nedeterminabil”;
• instalațiile utilizate pentru prelucrarea mineralelor de conflict din aceste produse, dacă sunt cunoscute;
• țara de origine a mineralelor de conflict din aceste produse, dacă este cunoscută;
• eforturile de determinare a Minei sau a locului de origine cu cea mai mare specificitate posibilă; și
• măsurile pe care le-a întreprins sau le va întreprinde, dacă este cazul, de la sfârșitul perioadei cuprinse în cel mai recent raport privind mineralele de Conflict pentru a atenua riscul ca mineralele de conflict necesare să fie în beneficiul grupurilor armate, inclusiv orice măsuri de îmbunătățire a diligenței sale.

pentru acele produse care sunt “conflict undeterminable RDC”, compania nu este obligată să obțină un audit independent al sectorului privat al Raportului privind mineralele de conflict din aceste produse.

diligența necesară reciclată sau reciclată: există norme speciale care reglementează raportul privind diligența necesară și mineralele de Conflict pentru mineralele din surse reciclate sau reciclate. O societate care consideră în mod rezonabil, după ancheta rezonabilă privind țara de origine, că mineralele sale de conflict provin din surse reciclate sau resturi nu este obligată să exercite diligența necesară sau să depună un raport privind mineralele de Conflict cu privire la aceste minerale. Cu toate acestea, Comisia trebuie să facă publică determinarea rezonabilă a anchetei privind țara de origine și să furnizeze o scurtă descriere a anchetei privind țara de origine rezonabilă pe care a întreprins-o și a rezultatelor anchetei sale în forma sa DS deposition. De asemenea, trebuie să dezvăluie aceste informații pe site-ul său de internet disponibil public și să furnizeze adresa de Internet a site-ului în acel depozit. Dacă mineralele de conflict ale unei companii sunt derivate din surse reciclate sau resturi, mai degrabă decât din surse nou minate, produsele companiei care conțin astfel de minerale sunt considerate “fără conflicte RDC.”

dacă o companie nu poate concluziona în mod rezonabil, după ancheta sa rezonabilă privind țara de origine, că mineralele sale de conflict sunt din surse reciclate sau resturi, atunci ar fi obligată să întreprindă diligența necesară în conformitate cu un cadru de diligență recunoscut la nivel național sau internațional și să obțină un audit al raportului său privind mineralele de Conflict. În prezent, aurul este singurul mineral de conflict cu un cadru de due diligence recunoscut la nivel național sau internațional pentru a determina dacă este reciclat sau resturi, care face parte dintr-un supliment separat de aur la Orientările OCDE privind Due Diligence.

pentru celelalte trei minerale de conflict, în cazul în care o societate nu poate concluziona în mod rezonabil, după ancheta sa rezonabilă privind țara de origine, că mineralele respective provin din surse reciclate sau resturi, până la elaborarea unui cadru de diligență recunoscut la nivel național sau internațional pentru mineralele respective, Societatea trebuie să descrie măsurile de diligență necesară pe care le-a aplicat în încercarea de a stabili că mineralele sale de conflict provin din surse reciclate sau resturi. Cu toate acestea, o astfel de societate nu este obligată să obțină un audit independent din partea sectorului privat al raportului său privind mineralele de Conflict pentru aceste minerale de conflict.

Audit independent al sectorului privat: auditul independent al sectorului privat al Raportului privind mineralele de Conflict al unei companii trebuie efectuat în conformitate cu standardele stabilite de Biroul de responsabilitate al Guvernului (“GAO”). Personalul GAO a indicat personalului nostru că fie standardele pentru auditurile performanței, fie standardele pentru angajamentele de atestare stabilite în standardele guvernamentale de audit ale GAO ar putea fi utilizate în acest context. Spre deosebire de standardele de angajament de atestare, standardele de Audit al performanței permit auditorilor, alții decât contabilii publici autorizați, să efectueze un Audit al performanței. Deoarece Exchange Act secțiunea 13 (p) prevede că standardele de audit urmează să fie stabilite de GAO, GAO este responsabil pentru aspectele legate de standardele de audit, inclusiv întrebări sau preocupări cu privire la aplicarea acestor standarde.

obiectivul auditului este de a exprima o opinie sau o concluzie cu privire la faptul dacă proiectarea măsurilor de due diligence ale companiei descrise în raportul Conflict Minerals este în conformitate cu, în toate privințele semnificative, criteriile din cadrul de due diligence recunoscut la nivel național sau internațional utilizat de companie și dacă descrierea de către companie a măsurilor de due diligence pe care le-a efectuat, așa cum este descris în raportul Conflict Minerals, este în concordanță cu procesul de due diligence pe care l-a întreprins.

forma și calendarul dezvăluirii: În conformitate cu regula finală, compania este obligată să furnizeze minerale sale de conflict divulgarea în formă nouă SD. Toate companiile afectate vor depune noul formular pentru aceeași perioadă, un an calendaristic, indiferent de sfârșitul anului fiscal. Aceștia vor trebui să depună primul formular SD la 31 mai 2014 pentru anul calendaristic 2013 și anual la 31 mai pentru fiecare an calendaristic ulterior.

alte resurse

versiunea de adoptare a acestei reguli poate fi găsită pe site-ul SEC la http://www.sec.gov/rules/final/2012/34-67716.pdf.

formularele de informare ale SEC pot fi accesate pe site-ul agenției la http://www.sec.gov/about/forms/secforms.htm.

secțiunea 1502 din Legea Dodd-Frank poate fi găsită la http://www.gpo.gov/fdsys/pkg/PLAW-111publ203/pdf/PLAW-111publ203.pdf.

Ghidul OCDE privind diligența necesară este disponibil la http://www.oecd.org/daf/internationalinvestment/guidelinesformultinationalenterprises/46740847.pdf.

suplimentul aur la Orientările OCDE privind diligența necesară este disponibil la http://www.oecd.org/corporate/guidelinesformultinationalenterprises/FINAL%20Supplement%20on%20Gold.pdf.

standardele de audit guvernamentale ale GAO sunt disponibile la http://www.gao.gov/assets/590/587281.pdf.

contactarea SEC

Divizia SEC de finanțare a corporațiilor este disponibilă pentru a asista companiile mici și altele cu întrebări referitoare la regulament. Puteți contacta Divizia în acest scop la (202) 551-3430 sau https://tts.sec.gov/cgi-bin/corp_fin_interpretive.

întrebările privind alte aspecte de reglementare ale SEC referitoare la întreprinderile mici pot fi direcționate către biroul Diviziei pentru politica întreprinderilor mici la (202) 551-3460 sau prin formularul online de mai sus.

diagrama de flux Rezumatul regulii finale