Contabilidad, Consultoría, Planificación Financiera Personal, El Fideicomiso Como Beneficiario Designado, Fideicomiso de Conducto y Fideicomiso de Acumulación

En la edición de marzo de este CPA Wealth Management Insider, hablamos sobre el increíble poder de crecimiento del plan de jubilación calificado multigeneracional (“Stretch QRP”), la capacidad del beneficiario no conyugal de elegir “rollover” y las matemáticas que impulsan el estiramiento. El mes pasado, divulgé las matemáticas que impulsan el plan de jubilación calificado multigeneracional (“Stretch QRP”, por sus siglas en inglés), así como el problema de” Stretch Blowout”, la tendencia de los beneficiarios a retirar fondos del QRP antes de lograr un crecimiento total con impuestos diferidos.
Este mes, echaremos un vistazo más de cerca a la planificación de fideicomisos multigeneracionales con planes de jubilación. Le contaré más sobre los requisitos para calificar a un fideicomiso como” Beneficiario Designado”, el” Fideicomiso de Conducto “(que asegura los cálculos de Distribución Mínima requeridos sobre la esperanza de vida del beneficiario) y los mayores beneficios de protección de activos proporcionados por el “Fideicomiso de Acumulación”.”

El Fideicomiso Debe Calificar Como “Beneficiario Designado”

Desafortunadamente, las Reglas del IRS han dificultado que un fideicomiso vivo convencional maximice el estiramiento de las distribuciones imponibles. Primero, el fideicomiso debe calificar como “Beneficiario Designado”.”Esto significa que:

1. El fideicomiso debe ser válido según la ley estatal;
2. El fideicomiso debe ser irrevocable a la muerte del Propietario del Plan;
3. La documentación debe entregarse oportunamente al custodio del Plan; y
4. Los beneficiarios deben ser identificables a partir del instrumento de fideicomiso.

El incumplimiento de cualquiera de los requisitos anteriores puede obligar a la distribución de todo el saldo de la cuenta dentro de los cinco años siguientes al año de la muerte del Propietario del Plan (la temida “Regla de los Cinco Años”) y resultar en la pérdida inmediata de aproximadamente el 40 por ciento de la cuenta al impuesto sobre la renta.

Los requisitos para el estatus de Beneficiario Designado, de los que depende la “capacidad de ampliación” del Plan en función de la esperanza de vida del beneficiario, presentan una serie de problemas:

1. Si el fideicomiso se divide en “sustratos” para varios beneficiarios (por ejemplo, los hijos del Propietario del Plan), ¿puede cada beneficiario usar su esperanza de vida para determinar sus propias Distribuciones Mínimas Requeridas (RMD, por sus siglas en inglés)?

1. ¿Puede el beneficiario principal de cada “subtrust” usar su esperanza de vida para determinar los RMD?

1. ¿Puede redirigir los beneficios de QRP después de la muerte del Propietario del Plan mediante un poder de nombramiento, un descargo de responsabilidad o una decisión de un Protector de Fideicomiso, sin entrar en conflicto con el requisito de “irrevocabilidad” de la calificación del Beneficiario Designado?

El Fideicomiso de conductos

Para resolver estos problemas, se ha desarrollado una técnica de “puerto seguro” (llamada “Fideicomiso de conductos”) en la planificación de fideicomisos vivos. Esto requiere el pago de todos los RMD al beneficiario principal cada año, utilizando la Tabla de Vida Única.
El uso de la técnica de Fideicomiso por conducto asegura a los planificadores que las expectativas de vida de otros beneficiarios del fideicomiso (posiblemente mayores), incluidos los sucesores y beneficiarios potenciales (como los padres o el patrimonio del Propietario del Plan) pueden ignorarse para satisfacer el requisito del Beneficiario Designado y en el cálculo de las RMD.
Obviamente, un Fideicomiso de Conducto, que exige que las distribuciones del beneficiario se paguen cada año, no proporciona un alto nivel de protección de activos o protección contra gastos para los activos de QRP, ya que se requieren pagos incluso si el beneficiario está involucrado en un divorcio, demanda o quiebra o si el beneficiario es un menor, una persona con “Necesidades Especiales” o una persona con una tendencia comprobada a disipar activos. Si los RMD se pagan a un beneficiario que está involucrado en bancarrota, divorcio, una demanda u otro fallo en su contra, la cantidad de RMD puede ser confiscada por otros.

Dado que las complejidades de la planificación del fideicomiso con el “QRP Extensivo” a menudo conducen al uso del Fideicomiso de Conducto, las protecciones personales del beneficiario se debilitan. Además, muchos Propietarios de planes no limitan la provisión de pago del Fideicomiso de Conducto solo a los RMD. En consecuencia, con un Conducto de Confianza típico, el hecho de que el “QRP Extensivo” realmente se extienda a lo largo de la vida de la próxima generación depende de la fuerza de voluntad del niño y su capacidad de decir “no” a retirar más que el RMD cada año. El plan patrimonial de Fideicomiso de Conducto típico puede permitir un estiramiento (suponiendo que el Plan de jubilación en sí lo permita o que el beneficiario implemente adecuadamente un traspaso a través de una transferencia de Fideicomisario a Fideicomisario), pero no garantiza el estiramiento, ya que el niño siempre puede sacar más que el RMD (y la mayoría de los niños lo hacen).

Además, el hecho de que el fideicomiso califique como Fideicomiso de Conducto puede estar sujeto a disputa. Por ejemplo, qué pasaría si los impuestos, los honorarios del Fideicomisario y otros gastos del fideicomiso se deducen del fideicomiso antes de las distribuciones (de modo que se pague al beneficiario algo menos que el RMD); ¿el fideicomiso todavía calificará como un Fideicomiso de Conducto? ¿El pago de los gastos del fideicomiso requerirá el uso de la esperanza de vida de un beneficiario “potencial” mayor o incluso requerirá la distribución de todo el saldo de la cuenta dentro de los cinco años siguientes al año de la muerte del Propietario del Plan? ¿Qué pasa si el fideicomiso limita a los posibles beneficiarios sucesores para que ninguno sea mayor que el beneficiario primario? Debido a estas incertidumbres, muchos propietarios de planes deben tomar decisiones difíciles entre el aplazamiento de impuestos y la protección de activos para sus beneficiarios.

The Accumulation Trust

En la edición de abril de AICPA Wealth Management Insider, examiné el fenómeno de la “Explosión de estiramiento”, la tendencia de la mayoría de los beneficiarios a tomar más de su Distribución Mínima Requerida (RMD). Muy pocos beneficiarios tienen el sentido, la fuerza de voluntad o la comprensión del tremendo potencial de crecimiento de la función de aplazamiento de impuestos para limitar sus retiros al RMD.

Además, la jurisprudencia emergente sugiere que estas cuentas de planes de jubilación calificados (QRP)” heredados ” no tienen derecho a las exenciones de acreedores otorgadas a los mismos Planes mientras el Propietario permanezca vivo. En consecuencia, las protecciones de confianza son necesarias y deseables. Sin embargo, el Fideicomiso de Conducto, que asegura que la esperanza de vida del beneficiario primario puede utilizarse para determinar las RMD, exponiendo así la RMD a la posibilidad de que un acreedor del beneficiario se apodere de ella. Sin embargo, es posible depositar fondos de QRP en fideicomiso a la muerte del Propietario del Plan y aún así proporcionar a los beneficiarios protecciones personales elegidas por el Propietario del Plan (protección de divorcio, protección ante demandas judiciales, protección contra bancarrota, protección contra derroches, protección para “Necesidades Especiales”, etc.) con otro tipo de técnica llamada “Confianza de acumulación”.”El Fideicomiso de Acumulación proporciona una mejor protección de activos para fondos calificados al dar al Fideicomisario discreción para hacer o retener distribuciones, dependiendo de la situación actual del beneficiario. Las distribuciones pueden ser retenidas mientras el cliente está involucrado en un divorcio o una bancarrota o está siendo demandado o se incapacita. Sin embargo, los fideicomisos de acumulación NO pueden usar automáticamente la esperanza de vida del beneficiario primario. La esperanza de vida de todos los beneficiarios se debe tener en cuenta al establecer la RMD y la esperanza de vida del beneficiario de más edad determinará el plazo máximo de distribución y aplazamiento de impuestos. Esto puede incluir a los beneficiarios contingentes, así como a los posibles designados con poderes de nombramiento vitalicios y testamentarios.

En conclusión

Los beneficios de protección de activos de los Fideicomisos de acumulación para activos QRP rara vez se ponen a disposición de los Propietarios de planes en un fideicomiso en vida. Esto se debe a que los requisitos e incertidumbres involucrados en el diseño de las características de Acumulación de Confianza hacen que sea difícil predecir si aún puede usar la esperanza de vida del beneficiario primario para los RMD.

Joseph D. Welch, J. D., es el socio gerente de Cary, Welch and Hickman, L. L. P. y fundador y gerente del Centro de Planificación Patrimonial, L. L. C. Su práctica se limita a la planificación patrimonial, la administración de fideicomisos, la protección de activos y la planificación de sucesiones comerciales. Es un autor frecuente y profesor de temas de planificación patrimonial. Puede comunicarse con él al 866-566-0088.

Descargo de responsabilidad:

IMPORTANTE: Este breve resumen de ideas de planificación es solo para fines de discusión. No contiene asesoramiento legal, fiscal, de inversión o de seguros y no se puede confiar en su implementación y/o protección contra sanciones. Siempre consulte con su abogado independiente, asesor fiscal, gerente de inversiones y agente de seguros para obtener recomendaciones finales y antes de cambiar o implementar cualquier estrategia de planificación financiera, tributaria o patrimonial.

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