mikä on kattava analyysi?
finanssimaailmassa kattavalla analyysillä tarkoitetaan yrityksen taloudellisen toiminnan kaikkien olennaisten näkökohtien täydellistä analysointia. Tällaisen analyysin tavoitteena on antaa kokonaiskuva yrityksen taloudellisesta tilasta sekä nykyisenä aikana että tulevaisuudessa. Kattavan analyysin tekeminen edellyttää kaikkien tietojen keräämistä yrityksen taloudellisesta raportista, mukaan lukien sekä tuorein raportti että aiemmat raportit. Näitä tietoja käytetään taloudellisten tunnuslukujen laskemiseen, jotka ovat mittareita, joilla mitataan yrityksen toiminnan eri osa-alueita ja verrataan niitä saman toimialan vastaaviin yrityksiin.
kun sijoittajat lähtevät päättämään, mitkä yhtiöt ansaitsevat pääomansa, he tutkivat usein tarkasti yhtiön taloudelliset tiedot. Näin he voivat parhaiten päättää, onko yritys arvokas investointi vai ei. Vastaavasti yritykset itse haluavat ehkä selvittää, kuinka hyvin niiden määrät ovat samassa suhteessa muiden saman alan kilpailijoiden kanssa. Kattava analyysi voi saavuttaa nämä tavoitteet dissektoimalla kaikki osa yrityksen taloudelliset tiedot.
yksi tärkeä seikka, joka on otettava huomioon yritystä koskevaa kattavaa analyysia tehtäessä, on se, että tulokset ovat vain yhtä tarkkoja kuin siihen liittyvät tiedot. Tämä pätee erityisesti silloin, kun yritetään projisoida yrityksen taloudellinen asema johonkin aikaan tulevaisuudessa. Koska kaikki tulevaisuuden ennusteet voivat olla vain likiarvoja, näiden arvioiden taustalla olevien tietojen on oltava erittäin tarkkoja virheellisten oletusten välttämiseksi.
kun kaikki tiedot on kerätty, seuraava vaihe kattavassa analyysissä on taloudellisten tunnuslukujen laatiminen. Nämä suhdeluvut ottavat yleensä yhden palan taloudellista tietoa ja jakavat sen toiseen osaan, jotta saadaan suhde. Suhdelukuja voidaan käyttää tulkitsemaan yrityksen rahoitustoiminnan lähes kaikkien tärkeiden näkökohtien vahvuutta, mukaan lukien kannattavuus, maksuvalmius, velkataso, kassavirta ja niin edelleen.
näillä suhdeluvuilla on kuitenkin vain vähän merkitystä pelkkinä raakoina lukuina. Tieto esimerkiksi siitä, että yritys voi maksaa pois kaikki nykyiset velkansa ja että sillä on silti 20 prosenttia alkuperäisestä määrästä omaisuuttaan koskemattomana, ei tarkoita paljon ilman jonkinlaista asiayhteyttä sen arvioimiseen. Siksi yksi kattavan analyysin viimeisistä vaiheista olisi näiden suhdelukujen vertaaminen muiden talousjohtajien suhdelukuihin samalla toimialalla. Vertailun tekeminen antaa käsityksen siitä, missä yritys kukoistaa ja millä alueilla on parannettavaa.
